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差分广义矩估计

网络释义专业释义

  Difference GMM

针对这一问题,Arellano and Bond(1991)提出了差分广义矩估计Difference GMM)的方法,其思想是首先对估计方程进行一阶差分以去掉固定效应的影响,然后用解释变量的滞后值作为差分方程的工具变量。

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